本公司及董事会全体成员保证公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。

一、开展期货业务的审批情况

公司于2010年2月11日召开的第六届董事会第九次会议审议通过了《关于开展期货业务的议案》：为规避以棉花为主的原辅料价格发生剧烈波动，公司将通过公司采购平台参与期货业务，公司从事的期货业务主要是以棉花为主的期货品种，且全年期货保证金额度将不超过人民币5000万元。

二、开展期货业务的必要性

棉花作为纺织企业的主要原料，自棉花流通市场放开以来，影响棉花价格的因素极为复杂多变，每年棉花价格波动较为剧烈，大大增加了纺织企业采购棉花的难度。由于棉花等纺织原辅料的采购成本约占纺织企业总成本的70%，控制好棉花的采购成本对于纺织企业来说显得尤为重要。

公司是一家经营纱、线、家纺、针织等纺织类产品的生产型集团企业，当以棉花为主的原辅料市场价格出现较大波动时，可能对公司产品毛利及经营业绩产生重要影响。为规避以棉花为主的原辅料价格发生剧烈波动，公司将通过公司采购平台参与期货业务，充分利用商品期货市场的套期保值功能，从而锁定采购成本，保证产品成本的相对稳定，降低对公司生产经营的影响。

三、开展期货业务的准备情况

公司董事会授权总经理组建公司期货领导小组，并授权由期货领导小组主管公司期货业务，制订以棉花为主的原辅料期货业务工作思路，并根据市场变动情况决定保证金投放量、稳步建仓。

同时，为加强公司对期货业务的内部控制，有效防范和化解可能在交易执行、实施过程中存在的各种风险，公司已制定了《期货业务管理制度》，要求从事期货业务人员严格执行相关规定，定期报告公司期货业务交易与执行情况。

四、开展期货业务的风险分析与对策

（1）价格波动风险：因价格变化使持有的期货合约的价值面临风险，价格波动可能使投资者的期望利益受损。

对策：公司从事的期货业务主要是以棉花为主的期货品种，而其主要是利用期货市场的套期保值功能，从而锁定采购成本，面临的市场风险相对较小。

同时，建仓前公司将制定周密、完善的交易方案，在风险可控的交易方案框架内进行交易；交易过程中，建立异常情况及时报告制度，形成高效的风险处理程序。

（2）流动性风险：可能因为成交不活跃，造成难以成交而带来流动性风险。

对策：公司将重点关注期货市场交易情况，合理地选择交割月份，避免市场流动性风险。

（3）资金风险：期货交易采取保证金和逐日盯市制度，可能会带来相应的资金风险。

对策：公司将合理调度自有资金用于套期保值业务，加强资金管理，严格控制董事会批准的最高不超过5000万元的保证金额度，并由公司内部审计部负责相关的审计、监督工作。

（4）内部控制风险：期货交易专业性较强，复杂程度较高，可能会产生由于内控体系不完善造成风险。

对策：公司将严格按照《期货业务管理制度》等规定安排和使用专业人员，建立严格的授权和岗位牵制制度；同时还应加强业务管理，加强相关期货业务人员的职业道德教育，提高相关人员的综合素质。

（5）操作风险：因信息系统或内部控制方面的缺陷而导致意外损失的可能。

对策：公司将设立符合期货业务要求的交易、通讯及信息服务设施系统，保证交易系统的正常运行，确保交易工作正常开展。

特此公告。

 

宁波维科精华集团股份有限公司
2010年2月12日